一、信托项目基本要素

1、信托计划名称：建信荣享财富通集合资金信托计划(B类-金海投资项目)

2、信托规模：2亿元人民币，以实际募集规模为准。

3、信托期限：本期到期日为2015年9月18日

4、预计成立时间：分期成立

5、融资方：江苏金海投资有限公司
6、运用方向：建信信托－连云港海滨新区一期基础设施工程项目集合资金信托计划(以下简称“本信托计划”),本信托计划向江苏金海投资有限公司（以下简称“金海公司”）发放信托贷款，用于支付连云港海滨新区一期基础设施工程项目工程建设工程款。
7、还款来源：还款来源为金海公司土地出让收入，土地出让净收入可以覆盖本信托计划项下信托贷款本息，覆盖率为145.35%。
8、收益核算方式：每季度核算一次或到期一次性兑付
9、年化预期收益率：300万起,预期年化收益率7.5%

10、增信措施：

(1)由金海公司的全资子公司连云港金海岸开发建设有限公司名下的土地进行抵押，地块面积为370746.4平米，土地用途为建设用地，经评估总地价为85272万元。对应本信托计划项下信托贷款综合本息抵押率为44.74%.

(2)金海公司的母公司江苏连云发展集团有限公司（以下简称“连发集团”）对本信托计划项下信托贷款本息提供不可撤销的连带保证担保。

(3)建行连云港港口支行作为监管行，我公司与建行连云港港口支行、融资方签订《三方监管协议》，信托资金专户监管，受托支付。

二、信托计划投资项目简介

项目名称为连云港海滨一期基础设施建设工程项目，由江苏金海投资有限公司承建。建设地点为连云港海滨新区，规划范围为临洪河以东、北崮山以西、242省道与大港路以北、海州湾+1m等深线所围合的部分，总占地面积约55 km2。一期工程位于规划海滨瓣区的东北部，本工程开发区域面积11.06平方公里。

连云港海滨新区在统一规划的基础上分片开发、分步实施。一期工程开发区域面积11.06平方公里。其中通过围堤、吹填形成陆域面积8.8平方公里，规划土地用途包括居住、公共设施、道路广场、市政公用设施及绿地。

1、借款人— 江苏金海投资有限公司

江苏金海投资有限公司成立于2005年9月，是江苏连云发展集团有限公司投资设立的国有独资企业，由连云港市国资委100%控股。企业具有独立法人资格，注册资本10亿元人民币。

企业主要是实施城市建设及沿海岸线的开发，坚持产业经营与资本经营相结合，向高新技术、重要行业、关键领域聚集，打造关联度强、带动力大、影响面广的地方主导支柱产业，实现产业结构和产业布局的合理规划。企业在建行最新一次评级为AA，是建行总行级重点客户。

2、担保方— 江苏连云发展集团有限公司

江苏连云发展集团有限公司2005 年11 月11日经江苏省连云港工商行政管理局注册登记，企业注册资本18 亿元，是连云港市大型国有企业。企业经营范围涉及行业广泛，经济实力雄厚，经营业务主要包括交通工程等基础设施建设、交通运输、房地产开发、宾馆旅游服务、纺织、化工、农业等，其中基础设施建设、交通运输、房地产开发仍是最主要的经营业务。

该公司现有经营业务收入主要来自基础设施建设、房地产开发和交通运输业务，2012年各主营业务收入贡献的占比分别基础设施建设为30.37%、房地产开发22%、商品流通业为20.77%、交通运输业务对公司为16.88%、宾馆旅游服务业为4.56%、其他（化工、纺织、农业、金融担保业）为4.71%；其中：房地产开发业、商品流通业、宾馆旅游服务业收入持续提升，工程建设、纺织、交通运输业保持稳定。因此，公司总体销售收入水平呈现稳步增长趋势。随着连云港海滨新区一期工程项目的推进，通过海域开发形成陆域面积产生的土地出让收益将逐步实现，预计将对公司未来收入结构和总体收入水平产生较大影响。

三、标的资产项目还款来源

第一还款来源——金海公司土地销售收入。本项目形成可转让土地包括居住用地、商业用地、社会停车场用地和政府逐年收购项目范围内的学校用地、体育用地、市政用地、广场用地等公共用地以及区内主次干道及桥梁，项目可实现总收入1209155.55万元。本次建设项目北面靠大海，东西南三面河流环绕，地位位置极其优越，土地出让的价格升值空间巨大。土地出让净收入可以覆盖本信托计划项下信托贷款本息，覆盖率为145.35%。因此连云港海滨一期基础设施建设项目形成土地出让收入作为本信托计划项下信托贷款本息第一还款来源，本息覆盖率高，还款有保障。
第二还款来源——江苏连云发展集团有限公司现金流。江苏连云发展集团有限公司为融资方金海公司到期还本付息提供不可撤销的连带担保责任。根据连发集团2012年末合并财务报表显示，公司总资产164亿，净资产61亿，资产负债率为63%，实现主营业务收入22亿元。公司2011年，2010年经审计的主营业务收入19亿元、17亿元。由此可见连发集团为本信托计划项下信托贷款本息提供连带责任保证担保，担保实力较强。

第三还款来源——抵押担保土地使用权出让收入。由金海公司的全资子公司连云港金海岸开发建设有限公司（以下简称“金海岸公司”）名下的土地进行抵押，地块面积为370746.4平米，土地用途为建设用地，经评估总地价为85272万元。对应本信托计划项下信托贷款综合本息抵押率为44.74%.抵押物足值，作为本信托计划项下信托贷款本息的第三还款来源有保障。

注：本推介书仅为投资人了解信托计划概况之用，本信托计划具体内容、条款以《信托计划说明书》和《资金信托合同》为准。建信信托拥有最终解释权。

详情请咨询：400-64-95533

建信信托有限责任公司

2015年6月5日