尊敬的委托人/受益人：

由建信信托有限责任公司（下称“本公司”或“受托人”）发起设立的“建信信托-山东商会大厦收益权投资集合资金信托计划”（下称“本信托计划”）于2015年3月30日成立，累计发行规模65,000万元，期限2年（第3年为处置延长期）。本公司在中国光大银行北京分行营业部为该信托计划设立专门的信托财产保管户，户名：建信信托有限责任公司，银行账号：35000188000401033。

本公司作为受托人，根据信托合同的约定，向您报告本信托计划成立后运行第一期（2015年3月30日--2015年6月20日，以下简称“报告期”）的信托事务管理事宜。本公司对报告的真实性、完整性、准确性负责。

本信托计划成立后，本公司按照《信托合同》的约定，将募集的信托资金65,000万元用于投资山东齐鲁商会大厦有限公司（以下简称“物业公司”）持有的山东商会大厦的资产收益权，所得资金用于中国泛海控股集团有限公司（以下简称“泛海集团”）的债务重组。泛海集团通过控股子公司泛海实业股份有限公司（以下简称“泛海实业”）全资持有物业公司股权。

报告期内，本公司作为本信托计划计划的受托人，切实履行受托人的职责，对信托资金的运用进行监督，资金用途符合《信托合同》的约定。

报告期内，本信托计划运行正常，泛海集团财务及经营状况正常。截至2014年末，泛海集团总资产为1,272.31亿元，较年初增长29.72%；总负债为959.91亿元；所有者权益为312.40亿元。2014年营业收入为89.01亿元，同比增长4.50%；净利润为7.00亿元，同比大幅增长44.72%。质押物为物业公司股权，物业公司资产结构简单，业务单一。截至2015年3月末，总资产为9.73亿元，总负债为1.67亿元，所有者权益为8.06亿元。2015年1-3月实现营业总收入1,428万元，较去年同期增长14.98%，净利润666万元，较去年同期增长6.31%。目前，未发生导致质押股权价值下降的事项，质押物状况良好。抵押物为山东商会大厦7.56万平方米物业，抵押价值为12.8亿元，不含息抵押率为50.85%。目前，山东商会大厦的出租情况良好，周边商业房地产情况稳定，未发生导致抵押物价值下降的事项，抵押物状况良好。

综上所述，报告期内，信托财产管理规范、状况良好，无涉及诉讼或损害信托计划财产、受益人利益的情况发生。

报告期内，本公司收到了泛海集团支付的当期特定资产收益￥16,045,205.48元，并于10个工作日内向受益人划付了信托收益。

根据《信托合同》的约定，本信托计划第一次信托利益核算日为2015年6月21日。本期应付受益人收益￥12,392,241.10元，已于10个工作日内全部划转完毕。

本信托计划由郝丹、隋翔担任信托经理，报告期内按照公司制度未发生变更。信托计划成立后，信托经理严格按照公司相关制度规定及信托合同的约定，认真履行相关职责。

特此公告。

建信信托有限责任公司

二零一五年六月三十日